Ключевая ставка ЦБ опустилась до 16%: чего ожидать от кредитов и ипотеки

1. Причины снижения ключевой ставки ЦБ
2. Как снижение ставки повлияет на кредиты
3. Ипотека: стоит ли брать сейчас
4. Прогноз ключевой ставки на 2026 год

В декабре 2025 года Банк России снизил ключевую ставку до 16%, продолжив цикл смягчения денежно-кредитной политики. Далее расскажем, как это решение отразится на кредитах, ипотеке и финансовых возможностях заемщиков.

Причины снижения ключевой ставки ЦБ

Центральный банк отмечает замедление инфляции и стабилизацию экономики как основную причину снижения ставки. В октябре–ноябре 2025 года годовой рост цен составил 4,6%, в третьем квартале — 6,6%. Прогноз на конец года предполагает инфляцию ниже 6%.

Эксперты отмечают несколько факторов, которые могут повлиять на экономику и ставки в 2026 году:

• Повышение НДС приведет к росту цен на товары и услуги.
• Снижение продаж валюты на рынке может ослабить рубль и повысить инфляционные ожидания.
• Рост кредитования замедляется, и банки выдают кредиты медленнее, чем раньше.
• Рынок труда стабилизируется, уровень занятости и зарплат постепенно выравнивается.

Все эти процессы вместе создают условия для мягкой денежно-кредитной политики, позволяющей Центробанку постепенно снижать ключевую ставку.

Как выбрать ипотечную страховку в 2025 году: сравнение 10 компаний

Сравните лучшие страховые компании для ипотеки в 2025 году. Актуальные цены, рейтинг надёжности, онлайн-оформление и скидки до 30%.

Как снижение ставки повлияет на кредиты

Несмотря на снижение ключевой ставки, кредиты пока не станут значительно доступнее. На ставки влияют внутренние кредитные политики банков, макропруденциальные ограничения и рост проблемных долгов.

По данным Банки.ру, после снижения ставки средняя ипотечная ставка снизилась с 21,8% до 21,4%, кредиты наличными — с 27,8% до 27,6%, а автокредиты — с 25,4% до 25,2%. Наибольший эффект наблюдается в ипотечном сегменте, тогда как потребительские кредиты реагируют медленнее.

Эксперты советуют планировать финансовые возможности и рассматривать рефинансирование кредитов, когда ставки станут ниже.

Ипотека: стоит ли брать сейчас

Эксперты рекомендуют учитывать следующие моменты при покупке жилья:

• Не спешить с минимальным первоначальным взносом — при ставках выше 20% переплата по кредиту будет значительной.
• Накопить больший первоначальный взнос — это снизит общую переплату и уменьшит кредитную нагрузку.
• Пользоваться льготными программами.

Ключевая ставка будет снижаться постепенно, и через время можно будет сэкономить 2–3 п. п. годовых при рефинансировании.

В Госдуме хотят сделать семейную ипотеку без ограничений по возрасту детей

Госдума предлагает семейную ипотеку без ограничений по возрасту детей. Ставка до 4% для всех семей с двумя и более детьми. Узнайте новые условия и льготы.

Прогноз ключевой ставки на 2026 год

Банки ожидают, что ключевая ставка будет постепенно снижаться в течение 2026 года. Ключевая ставка — это процент, под который банки берут деньги у Центробанка. От нее зависят ставки по ипотеке, кредитам и вкладам: чем ниже ставка, тем дешевле кредиты.

Вот прогнозы разных банков на конец 2026 года:

• Россельхозбанк — 12–14%: ставка может снизиться примерно до 12–14%.
• «Т-Инвестиции» — 10–15%: ставка ожидается в диапазоне 10–15%, в зависимости от экономической ситуации.
• Абсолют Банк — 15,5–12%: ставка постепенно может опуститься с 15,5% до примерно 12%.
• Газпромбанк — 12–14%: ставка будет на уровне 12–14%, если не произойдут неожиданные скачки инфляции.

Что это значит для заемщиков: по мере снижения ключевой ставки кредиты и ипотека могут стать дешевле, а проценты по займам — ниже.